全球外汇市场主要外汇电子交易平台介绍

2019-07-11 00:30:53 阅读 :

电子交易系统在金融市场上应用的相当广泛,主要是交易商间电子交易系统、交易商与终端投资者间电子交易系统以及终端投资者之间电子交易系统。全球电子交易平台(Electronic Trading Platform)在外汇市场上更是一种常见的交易外汇产品交易平台,尤其是在交易商间即期市场上,电子交易系统更是占绝对优势。外汇市场是一个以场外交易为主的市场,日均交易量超过5万亿美元,交易商间的市场份额占据60%以上。

目前,全球外汇市场上的电子交易系统主要包括全球最大的外汇即期交易平台ICAP旗下的EBS、彭博电子交易系统、汤森路透旗下的FXAll、芝加哥商业交易所(CME Group)、Currenex、FastMatch、FX Connect、FXSpotStream、Hotspot FX、Integral、LMAX、Molten Markets花旗Citi Margin FX Trading(2015年福汇与盛宝分别接管了花旗外汇平台客户)、福汇FXCM Pro、嘉盛Gain GTX、360T(2015年7月德意志银行正式收购360T,月均交易量2.25万亿美元左右)以及盛宝银行等。

上述电子交易平台中,又以EBS BrokerTec、汤森路透及彭博为主力军,这些电子平台在外汇市场中占据举足轻重的作用,交易量亦在全球电子交易系统份额中超过60%。

交易商电子化是一个潮流,现在几乎所有的交易所都准备某种电子交易系统,很多交易所还实现了完全的电子化。自二十世纪末,世界上有70%的股票交易所实现了电子化,截止今日,全球交易所基本完全实现电子化。交易所电子化的主要表现在三个方面:市场信息传播、订单传递和订单匹配。

电子交易系统的运用提高了运作效率降低了金融机构运作成本。市场的透明度、价格发现(产生)机制,流动性、波动性和可靠性。

全球主要外汇电子交易平台简析:

一、EBS BrokerTec

毅联汇业(ICAP)是全球最大的交易商同业经纪商,由Garban公司和Intercapital公司于1999年合并成立,2001年更名为ICAP,凭借其在利率掉期和期权、商品掉期及可转换债券和外汇期权方面的优势,通过一系列并购行为,逐步发展成为全球最大的交易商同业经纪商。

1993年,全球14家最大的外汇银行成立合伙公司,投资5000万美元发展EBS交易系统。EBS成为全球最大的即期外汇电子交易系统、银行同业及专业交易社群市场信息方案提供商,为专业即期外汇行业服务。2005年6月23日正式宣布进入中国市场。2006年6月,ICAP完成了对EBS的收购,实现了质的飞越,一跃成为电子交易平台和市场数据优秀的解决方案提供商。2007年,ICAP和中国外汇交易中心共同组建上海国际货币经纪有限公司,开展经纪业务。

EBS电子交易系统是银行间外汇市场使用最广的平台。EBS在世界50个国家的800多家交易所为银行和非银行交易机构提供即期外汇交易定价系统。外汇经纪商等券商的外汇报价是从银行得来的,而银行的定价则来源于EBS。银行收到这个定价后予以处理,以便适合于银行的风险承担水平,然后才会向其客户(外汇经纪商等)公布。这个过程给交易平台和交易员造成报价间歇,使他们失去潜在机会。

英国毅联汇业(ICAP)最新公布了截止2016年3月31日一财年的财报,数据显示,其电子交易平台EBS营收达1.26亿英镑,同比增长2%。2015年全年EBS日均交易量为950亿美元,四季度一度降至780亿美元,ICAP认为这是因为G3(美元、欧元和日元)波动性相对低造成的;2016年一季度EBS日均交易量为967亿美元,月均交易量则为21,118亿美元。

二、汤森路透

路透社于1851年成立,总部设在伦敦,路透社,联系着全球5000多家银行和金融机构,数百家交易所,24小时不停地由总部发出各种经济信息和金融信息,客户可以随时获得从外汇、债券到期货、股票、能源在内的各金融市场的实时行情。汤森路透(Thomson Reuters)是2008年4月17日汤姆森公司收购了英国路透公司,成立了汤森路透,是目前全国最大的情报信息提供商,致力于为商务及专业人士提供高效的解决方案。

汤森路透是全球最大的电子外汇交易平台,旗下拥有专业外汇电子交易平台FXAll。汤森路透全球区副总裁刘煜2015年6月在第四届海峡金融论坛上表示,汤森路透有超过4000家客户,有80多个做市商,有780家交易所,每天在汤森路透的电子外汇交易平台上有超过2200亿美元的交易量发生。目前,汤森路透与很多国内交易中心展开数据方面的合作,向它们提供全球外汇交易数据。

2015年11月,汤森路透集团将所有的外汇交易平台整合到一个平台里,以建立单一的进入号称是行业最大的独立外汇流动性池的入口。汤森路透的客户将可以在新一代桌面解决方案FX Trading获得全套整合功能。此外,汤森路透还将FXall QuickTrade整合进Thomson Reuters Eikon,方便企业财务管理人员进行小量外汇交易。

汤森路透2016年一季度的报告显示,该公司营收为27.9亿美元,同比下降1%;调整后EBITDA达7.48亿美元,同比上涨2%;潜在运营利润达4.98亿美元,同比上涨8%;调整后每股收益为0.48美元。2015年全年,包括旗下FXall和汤森路透外汇现货、期货、掉期期权以及无本金交割远期产品匹配平台在内的日均交易量为3667亿美元;2016年一季度日均交易量为3650亿美元。

三、彭博电子交易系统

彭博在2000年进入外汇市场后形成了完善的电子交易系统(Bloomberg Electronic Trading System)。到2006年,彭博的外汇产品,包括新闻、数据、交谈工具、分析、执行等功能变得更加健全,深受外汇专业人士青睐,并真正开始被广泛应用。彭博的产品工具相当多样化,如多银行交易平台FXGO;交谈式外汇交易工具IB Dealing;外汇专业新闻服务First Word FX等。

FXGO覆盖了所有外汇产品,包括监管和未监管市场的现货、直接、掉期及无本金交割远期交易等。作为公开的、银行对客户的解决方案,FXGO向银行提供的分配机制能与它们的电子商务策略形成互补,同时也为买方客户提供最佳执行和有效的工具,同时对银行和买方客户都是免佣金的。FXGO是很多银行唯一的电子商务解决方案。它提供多种执行类型,包括即时彭博交谈式外汇交易工具、自动报价申请、算法交易及声音交易等。

彭博全球外汇及商品电子交易主管Tod Van Name认为,有许多因素促进了FXGO的发展,包括FXGO是唯一无缝整合了一系列外汇解决方案的执行平台,它实现了通过单一平台提供透明报价、交易解决方案和风险整合等多重服务。而FXGO所整合的产品又有着比其他平台更好的深度和广度,其流动性来自500多家机构。

除此之外,还有许多其它特色让FXGO非常有吸引力,如可免费定制的无缝直通式交易模式(STP)、可连通超过15家算法提供商,或者从你的订单处理系统(OMS)或者Excel中引入上百个订单等功能。目前,FXGO具体交易量无法查询,据FXword汇众资讯推算,FXGO日均交易量应该在1500-2500亿美元之间(仅供参考)。

四、Click 365

东京作为全球重要金融中心之一,造就了日本成为全球最大的外汇市场,并拥有完善和先进的交易设施与技术。在日本,外汇保证金投资可以通过两种方式进行交易,即交易所交易与场外交易。前者就是日本知名的外汇交易所Click 365,投资者可以通过交易所登入到外汇公司,再将单子通过交易所与银行等进行撮合成交。

2005年东京金融交易所推出了“Click 365”交易平台,创设了交易所外汇保证金市场,成功地将一部分场外外汇保证金交易引入场内。随着日本外汇保证金业务的高速发展,Click 365入金量创下纪录新高。2016年1月6日,Click 365保证金入金量超过5000亿日元。Click 365 2015年12月交易量达到3,523,536份合约,环比增长44.9%。

本文标题:全球外汇市场主要外汇电子交易平台介绍 - 外汇基础知识
本文地址:http://www.0594trade.com/fxschool/basic/718.html

上一篇:外汇软件 下一篇:止损

相关文章

  • 黄金分割线

    黄金分割线的由来  数学家法布兰斯在13世纪写了一本书,关于一些奇异数字的组合。这些奇异数字的组合是1、1、2、3、5、8、13、21、34、55、89、144、233┅┅  任何一个数字都...

    2019-07-11 外汇基础知识
  • 如果用不好杠杆,还不如不用!

    众所周知,金融衍生品与其他交易资产类别最大的不同之处在于,金融衍生品市场为每一位交易者提供杠杆。通过杠杆,投资者的交易资金即可成倍放大或缩小。不过需要提醒大家的是,如果一味地追求高杠杆,而且喜欢重仓交易。那么,当...

    2020-09-29 外汇基础知识
  • 移动止损

    简介  移动止损又称“追踪止损”,就是追随最新价格设置一定点数的止损,只随汇价朝仓位的有利方向变动而触发,是在进入获利阶段时设置的指令。移动止损是一个非常好的交...

    2019-07-11 外汇基础知识
  • 关于外汇剥头皮交易

    很多外汇投资者都会考虑进行外汇剥头皮交易,这在有些交易平台是允许的。但是在外汇交易当中这种交易方法要根据自己的情况进行选择,因为如果把握不好很有可能反而会面临亏损。另外,这种交易方式也有不能涉及到其中的因素...

    2019-07-11 外汇基础知识
  • 学习外汇交易:如何建立完整的交易系统

    我们做交易的最终目的是为了赚钱,但是每次进场交易的第一要务却不应该是为了赚多少钱,而是想尽办法做到少赔钱和保住本金。我们只管操作自己的资金进场交易和设置止损,是否盈利市场说了算。这是交易的原则。了解了交易原...

    2019-07-11 外汇基础知识
  • 外汇经纪商

    简介  外汇经纪商是指存在于外汇银行之间、外汇银行和外汇市场其他参与者之间,代理外汇买卖业务并收取佣金的中介者。从国际上的经验来看,外汇市场还有一个重要参与者即外汇经...

    2019-07-11 外汇基础知识
  • 滑点

    简介  滑点是指在外汇交易中下单或者说挂单的点位和最后成交的点位有差距。滑点的分类  滑点有正滑点和负滑点两种,正滑点即对客户有利——会让客户在一个单子中多赚...

    2019-07-11 外汇基础知识
  • 爆仓是什么意思?外汇爆仓原因及防范方法浅析

    爆仓是什么意思?爆仓就是亏损大于你的帐户中除去保证金后的可用资金。由公司强平后,剩余资金等于总资金减去你的亏损,有时可能会剩一小部分。通常人们所说的爆仓,大多数出现在保证金金易【杠杆交易】中,这些交易以外汇保...

    2019-07-11 外汇基础知识
  • 外汇理财产品有哪些类型?外汇投资理财应如何选择?

    随着中国经济开放程度的提高,越来越多的投资者开始涉足外汇投资理财。外汇理财,是一种新兴的、十分具有发展前景的理财方式,是指个人购买理财产品时的货币只针对自由兑换的外国货币,收益获取也以外币币值计算。这种外汇...

    2019-07-11 外汇基础知识
  • 外汇新闻对外汇市场有什么影响?如何利用外汇新闻进行交易?

    经济全球化是当今世界经济的一大特点,全球的金融市场都紧密地联系在一起,因此外汇市场作为金融市场的一部分也不会例外。进行外汇交易的投资者都听过基本面分析,基本面的分析包括如下因素:经济形势;政治因素;军事动态;政府、...

    2020-09-29 外汇基础知识
你可能感兴趣